Esame di coscienza
Come di consueto, pubblico in
anteprima, per tutti gli affezionati
Fwiani Bloggers, il numero di “Affari
Nostri” di lunedė prossimo.
Buona lettura.
Ho ricevuto un e-mail di un Fwiano,
che mi illustra i suoi dubbi nel gestire i sudati
risparmi e gli investimenti.
Mi sembra che tutti possiamo imparare dalla sua
situazione, e quindi vi faccio leggere il nostro scambio di mail.
- Marco:
“Caro Prof,
Leggerti mi ha indotto a fare un profondo esame di coscienza.
E’ dal 12/6/1997 che faccio trading e francamente non
ho iniziato proprio bene… Le Sci sono state il mio primissimo
investimento in assoluto.
Sono fallite e mi sono ritrovato con “un pugno di mosche” in mano!
Poi sono arrivati gli anni delle bolle blu 1999 e 2000
e li’ altro Bagno di sangue … Seat, Telecom, Finmeccanica …
Sbooommm!
Mi guardavo intorno e rimanevo alla finestra a vedere i
miei risparmi Andare in fumo!
Preferisco non parlare dei cosidetti “borsini” delle
Banche. Provo con un consulente di Banca 121
che mi sembrava piuttosto sveglio, apro un conto…
Magari nella speranza di qualche miracolo.
Altra delusione.
Metto il naso in Internet: un sacco di ciarlatani venditori di fumo.
L’unico che si distingue dalla massa e’ un certo Carla’ che
parla di Simulmondo e “predica” la finanza democratica.
Sinceramente era un po’ che il Personaggio mi incuriosiva.
Mi piaceva il fatto che fosse davvero indipendente!
Decido! Intorno al mese di Ottobre dello scorso anno
mi iscrivo ai servizi Premium e mi dico
“voglio riprovarci alla grande!”
Dico a me stesso: caro Marco hai perso dei quattrini
… prova a considerarlo un investimento e vediamo cosa succede.
Capisco subito che il metodo e’ fondamentale e che il
Prof ci “acchiappa” parecchio. Comincio a fare qualche
investimento (curioso: in un mercato a me completamente sconosciuto
e molto volatile, a Wall St) e finalmente arrivano i primi veri
risultati!!!
La cosa piu’ fantastica (e non lo dico solo per
compiacerti) e’ avere trovato una persona, anzi un amico,
disponibile e che risponde sempre ai miei quesiti e quando
non ha una risposta o non puo’ darla non ti racconta balle.
GRANDIOSO!
Analizziamo adesso cosa mi succede oggi: e’ un periodo che
faccio investimenti sbagliati, sbaglio il timing, ho un metodo
(che ho pure affinato), ma sono incostante nel seguirlo.
Iniziano i guai…traduzione: perdita di denaro.
Come sempre, mi rivolgo a te, e sinceramente le tue
parole nella tua e-mail di oggi mi hanno davvero toccato!
Allora mi chiedo: caro Marco la finanza ti appassiona,
pero’ sara’ che non ci sei tagliato?
Meglio lasciar perdere? Oppure hai perso solo un po’ di
concentrazione? Forse hai ancora poca esperienza?
Meglio tornare sui binari del treno Carla’?
In effetti recentemente sto facendo un po’ troppo di
testa mia senza concentrazione e metodo ed i risultati negativi
si vedono!
Caro Prof, io credo di avere la risposta a cio’, ma
desidero conoscere prima il tuo parere, sai bene che per me
e’ molto importante!
Scusa se sono stato prolisso, ma ho voluto farti
il punto della situazione.
A presto e grazie,
Marco”
- Carlā:
“Caro Marco,
La finanza e’ affascinante e gli investimenti sono
decisivi per il presente e il futuro di ogni persona
e ogni azienda e famiglia.
Ma appunto sono investimenti e non giochi d’azzardo,
come ripeto noiosamente da anni ed anni.
Sono una Maratona, non i 100 metri, lo sprint, la lotteria.
Proprio per questo e’ necessario creare un proprio
stile di investimento che DEVE contenere
metodo, disciplina, concentrazione, informazione,
pazienza e altre qualita’ che si allenano e sviluppano
giorno dopo giorno, rinfrancati dai risultati
che gradualmente e instancabilmente arrivano.
Su queste cose devi riflettere e sicuramente
saprai farlo al meglio, come ti e’ successo nei
mesi scorsi.
Leggere e seguire i nostri servizi premium serve anche a questo.”
Questo scambio di e-mail con il nostro amico,
mi ha fatto rammentare le 5 qualitā fondamentali
per un InvestitoreIntelligente,
e che č bene tenere sempre in mente.
Come sanno i nostri abbonati premium, disciplina e
metodo sono alla base dei servizi di FinanzaWorld:
Ma ecco le 5 qualitā fondamentali per un
InvestitoreIntelligente:
1.La pazienza:
Quante volte avete venduto un’azione,
prima del tempo, magari perche’ non si
schiodava per mesi dalla sua quotazione?
Per poi vederla volare due giorni dopo.
2.L’attenzione:
Quante volte nell’analisi di una societa’
vi e’ sfuggito proprio quel particolare
che poi si e’ rivelato fondamentale?
E vi ha punito con una perdita secca.
3.La costanza:
InvestireIntelligente non e’ mai una
corsa veloce, un fatto da centometristi. Nemmeno
se siete un trader come quelli che seguono
Ci vuole continuita’ per diventare bravi.
4.Il metodo:
Investire senza un metodo e’ come andare a
pesca senza canna e senza esche. Come un
pescatore migliora di continuo le sue canne
e le sue esche, cosi’ un buon investitore
collauda e perfeziona il suo metodo.
Il mio metodo potete trovarlo qui:
http://www.finanzaworld.it/content/
read/4850/il-metodo-di-francesco-carla
5.Gli obiettivi:
Un InvestitoreIntelligente si da’ sempre
obiettivi possibili e raggiungibili. Che senso
ha pensare di poter avere profitti di un milione
di euro in un anno, se avete un capitale
da investire di centomila euro?
Sono ragionamenti da giocatori non da investitori.
Un caro saluto a tutti,
Vs. Francesco Carla’
In occasione del decimo anniversario di FinanzaWorld
siamo lieti di offrirti un’occasione unica per
continuare con noi la Maratona degli Investimenti
nel modo pių semplice e completo.
Abbiamo infatti studiato un nuovo pacchetto annuale
di servizi Premium: “FW Premium Maratona“.
“FW Premium Maratona” č l’abbonamento annuale a 6
servizi Premium (”In Borsa Con Carlā”,”In Borsa In Italia”,
“Investitore Intelligente ETF&Global”,”FW Obbligazioni
Italia&Euro” “Watchlist America” e “Watchlist Italia”)
pių l’ultimo libro del Prof. Carlā “La Finanza Democratica”
ad un prezzo eccezionale: 980 euro (anzichč 2256).
Un risparmio netto di 1276 euro equivalente a oltre
il 56% di sconto.
Per aderire a questa offerta puō cliccare sul seguente link:
http://www.finanzaworld.it/product/view/17014a57525bdac
1fa590a6f324c0c7d51c
Ottobre 9th, 2009 alle 18:48
ecco il solito riepilogo settimanale della Maratona dellInvestimento di Finanza World e dei suoi 5 servizi Premium:
IBCC (Wall Street-Maratona Usa) azionario
-Totale dal gennaio 2004 ad oggi:
IBCC: +83%, S&P 500: +8%
(75 a Zero per IBCC piu dividendi)
InvInt (Etf&Global-Maratona Globale Etf) azionario & etf
-Totale dal gennaio 2005 ad oggi:
InvInt: +32%, S&P500: +0%
(32 a Zero per InvInt piu dividendi)
IBII (Piazza Affari-Maratona Italiana) azionario
-Totale dal gennaio 2006 ad oggi:
IBII: 15%, FTSE MIB: -19% (dividendi IBII +12,54%)
(34 a Zero per IBII piu dividendi)
Fw Obb (Obbligazioni Italia & Euro-Maratona Obbligazionaria)
-Totale dal gennaio 2007 ad oggi:
OBB ITA&Euro 2007: +21%, Benchmark: +14,5%
FcSmallCaps (Azioni SmallSmallCaps, MicroCaps, Momentum)
F+0%, A+3%, E+0%, S+1%, B+11%, C+6%, D+6%
Ottobre 9th, 2009 alle 22:57
Oggi č arrivata l’e-mail di Analisi Globale di Finanza World Staff ed č quello che aspettavo: un chiarimento sulle varie dichiarazioni degli ultimi tempi riguardo una nuova bolla del mercato azionario, in sintesi ovviamente non potete sapere cosa succederā, ma siete piuttosto ottimisti e soprattutto c’č il fatto che Finanza World vigila…questo č quello che definisco rassicurante…
Altro fatto: N di IBCC ha subito un brutto scivolone ieri, insieme ad altre societā del suo settore. Che succede?
Ottobre 10th, 2009 alle 10:06
Abbracciare una filosofia di investimento nuova comporta l’adozione di comportamenti diversi, le difficoltā sono dove avevamo comportamenti molto lontani da quelli proposti dal nuovo approccio (Maratona, Metodo) i tempi e gli atteggiamenti sono molto pių semplici e meno frenetici, da questo punto di vista tutto l’orizzonte e la prospettiva cambiano dentro di noi e il futuro č visto in maniera diversa e pių realistica e concreta, l’efficenza di questo nuovo approccio personale (investitore intelligente) migliora il nostro rapporto con la finanza perchč la rende pių “umana” e quindi alla portata di tutti.
Devo dire che iniziare la Maratona porta a confrontarsi con la nostra filosofia adottata precedentemente, ma che č la stessa Maratona per il fatto di averla giā iniziata che ci porta ad accrescere le nostre capacitā facilitando il cambiamento del percorso….
:-)
Ottobre 10th, 2009 alle 19:50
Ritengo che l’analisi fondamentale sia da preferire a quella tecnica: ogni bene, purchč abbia mercato, ha un suo valore intrinseco. Cosė come la casa, anche la fabbrica che produca utili ha un suo prezzo. Il problema č stabilirne l’entitā. Al pari della casa, anche l’azienda quotata ha un mercato; ed č quello, salvo debiti, cui si fa riferimento quando si contratta il bene. E qui nascono i primi problemi: mentre la casa (che perō č poco liquida) mantiene “il prezzo” nel tempo, con un parallelismo perfetto anche con l’inflazione, l’azione ha nella volatilitā la sua pecularietā. Infatti, anche per le azioni di aziende buone nei fondamentali, ho potuto constatare come abbiano perso valore (anche se in misura inferiore) nell’ultimo ribasso, cosė come hanno corso nell’ultimo torello. Al pari delle altre meno buone.
Per battere il mercato e l’inflazione occorre quindi fare trading ed avere un metodo.
Ma come si fa ad entrare ed investire in questo momento specifico in un mercato tenuto su dalla carta stampata della FED e della BOE, con le grandi banche anglosassoni gonfie di titoli tossici messi a libro con valori taroccati e quindi con bilanci fasulli, che necessariamente, a breve, andranno ripuliti?
Senza considerare l’immenso debito americano, che neanche i cinesi vogliono pių acquistare, ben sapendo che l’inflazione e la svalutazione la faranno da padrone nei prossimi anni!
Giā si parla di sostituire il dollaro per la contrattazione del petrolio e delle materie prime con un paniere di monete senza il dollaro.
Hanno dato ad Obama il nobel della pace, speriamo non sia quella… eterna, per l’America e per il dollaro.
Ottobre 12th, 2009 alle 12:08
… Del Favero
N di IBCC e’ un po’ volatile per via dei tempi di attesa da parte del governo cinese per l’introduzione di un game on line … ma e’ +32% dall’inizio del 2009 in pfolio … Vedremo insieme.
Ottobre 12th, 2009 alle 12:10
… Variara
Grazie. Mi e’ piaciuto molto il tuo commento sulla filosofia e i risultati della strategia della Maratona di Fw.
E’ proprio cosi’, i cardini sono: InvestitoreIntelligente=Maratona+Metodo. E la Costituzione sono i 5 Principi della Finanza Democratica.
I risultati di questi 10 anni ci danno molto molto conforto. E cosi’ pure le parole dei Fwiani nuovi, vecchi e veterani. Grazie a tutti.
Ottobre 12th, 2009 alle 15:27
Prof.
a chi chiederlo se non a lei….che ne pensa di quanto sta accadendo a Tiscali?
Ottobre 12th, 2009 alle 16:00
… roberto
Non seguo piu’ Tiscali da molto tempo. Credo che al momento sia solo una faccenda tecnica e di arbitraggio tra diritti e nuove azioni in vista dell’aumento di capitale. Credo, ma non ho analizzato propriamente la faccenda di persona …
Ottobre 12th, 2009 alle 16:02
grazie…giusto x curiositā…
Ottobre 12th, 2009 alle 16:55
… Tutti
Ancora una buona giornata per IBCC e per FcsmallCap, il neonato di Fw nella Maratona …
Ottobre 12th, 2009 alle 16:56
…..la mia impressione…..se posso…..č che soru abbia dato una fregatura ai suoi azionisti…….x ora mi risulta ci abbiano rimesso…..poi si vedrā
Ottobre 12th, 2009 alle 16:58
… francesco
Dipende da quando sono entrati e da quando sono usciti …
Ottobre 12th, 2009 alle 16:58
… francesco
Mai innamorarsi di un’azione …
Ottobre 12th, 2009 alle 17:06
chi conosco io č entrato 15 gg fa…..
da quello che mi č sembrato di capire……..l’aumento di capitale č tutto sulle spalle del mercato…..
Ottobre 12th, 2009 alle 18:29
Proff N Ibcc … mannaggia.
La news del governativa sui giochi on line quanto sta nuocendo?
Ottobre 12th, 2009 alle 19:09
Tanto direi, ma si ha idea di quando deciderā il Governo Cinese?
Ottobre 12th, 2009 alle 19:12
… federica e gpaolo
Ne parlo domani in IBCC …
Ottobre 12th, 2009 alle 19:20
Federica
sembra che abbia giā deciso… male.
Proff… Ok grazie!
Aspttiamo domani va… tanto ormai. Chissā che non nasca un’occasione… sorrisino…
Ottobre 12th, 2009 alle 19:24
Grazie, attendiamo fiduciosi!
Ottobre 13th, 2009 alle 10:57
Prof.
ha visto i volumi (oltre che i prezzi…) di D. di IBII? Interessanti!
Ottobre 13th, 2009 alle 12:28
… ho visto … si’ vediamo …
Ottobre 13th, 2009 alle 12:28
E’ Uscito il mio Nuovo Libro. E Vale 20 Milioni di euro (sorriso). Per ritirare l’Ingente Somma Cliccate qui.
http://www.ibs.it/code/9788873941309/carlagrave/soldi-felicita-questo.html
Ottobre 13th, 2009 alle 12:50
@ Prof.
Mi sto orientando alla lettura digitale, ho acquistato un Kindle DX di Amazon, le chiedo quindi se esiste una versione in formato file (.pdf o altro)..
Ottobre 13th, 2009 alle 16:03
Prof.,
mi sgrida se posto un link?
http://www.dagospia.com/rubrica-4/business/articolo-9977.htm
Ottobre 13th, 2009 alle 16:39
Interessante
Grazie Roberto, l’avevo visto al bar, ma per motivi di tempo non ero riuscito a leggerlo tutto.
Intanto N di IBCC sembra riprendersi….
Ottobre 13th, 2009 alle 16:41
… MT
Per mettere come sempre le cose in prospettiva ricordo che N di IBCC e’ a quota +29% dall’inizio del 2009. Avercene.
… Roberto
Non te ne voglio. Buffett e’ il Nonno di tutti i Maratoneti dell’Investimento e, se potesse con tutti i capitali che ha, comprerebbe esattamente i business che abbiamo noi nei pfoli premium. Lo ha dichiarato moltissime volte.
Ottobre 13th, 2009 alle 16:49
eh no Proff… per noi č il nonno per lei č… il papā! e non per etā anagrafica ovviamente
Ottobre 13th, 2009 alle 16:50
… Grimaldi
Sigh, temo tu abbia ragione …
Ottobre 13th, 2009 alle 17:05
Prof,
nel mio pfolio N č a quota + 10%, ma ricordo anche un precedente acquisto chiuso x SL, comunque siamo sempre ottimisti.
Di J ce ne parla domani?
Io di W.B. mi accontenterei di essere un lontano pronipote…
Ottobre 13th, 2009 alle 17:07
… MT
si vede che l’hai comprata molto in ritardo N …
e’ entrata a 30.69$ il 19.05.2009
si’ di J domani.
Ottobre 14th, 2009 alle 13:01
Prof,
secondo lei e’ un buon momento per accumulare su D?
Ottobre 14th, 2009 alle 15:29
Prof.,
pensa che siamo agli albori di una nuova bolla?
Ottobre 14th, 2009 alle 17:40
… andrea
Se si segue il Metodo il momento e’ sempre quello buono …
… roberto
In certi settori si’, in altri business no. Io procedo sempre caso per caso …
Ottobre 14th, 2009 alle 18:26
ho riempito anche il sacchettino FCSM. Bene vediamo quando sbatterō fuori il primo
…
cio’ detto, in topic, dopo un anno di prove di premium e 10 di ooservazione di FW (in senso lato) ho fatto un analisi retrospettiva delle modalitā con cui ho costruito il ptf presente. Faccio il sunto per non annoiare: tutto quello che di buono ho portato a casa č dovuto all’applicazione rigorossissima e molto disciplinata della strategia che mi ero imposto. Sia per i titoli “alertarti” sia per quelli scovati da me. Sono tutti verdi o appena lė (le new entry).
Sono rossi quelli che non ho curato come da metodo.
Č relativamente facile, se dotati di un minimale decente bagaglio di conoscenze impostare buone strategie e trovare titoli decenti… Č ESTREMAMENTE facile fallire se non vengono (le strategie) seguite con un disciplina FERREA.
Se avessi agito con tutto il ptf con la stessa disciplina non avrei nemmeno una sofferenza ora (si consideri che ero fuori da metā 2006 e son rientrato solo nel 2008).
Da ciō a dire che ora ho, di conseguenza, tutti i servizi premium il passo č molto breve
.
Ottobre 14th, 2009 alle 18:30
… grimaldi
sorriso …
Ottobre 14th, 2009 alle 18:54
…tipo la bolla del settore immobiliare che da noi non č ancora esplosa???..adesso i prezzi degli immobili sono sopravalutati del 30-35%..ma non so se esploderā il settore…di sicuro gli immobili invenduti (e ce ne sono tanti) si svaluteranno,anche in ottica delle nuove normative edilizie..e i prezzi ,se va bene, ristagneranno per almeno una decina di anni ,..sempre a mio parere.
Sul nuovo non saprei…certo č, che i prezzi sono alle stelle!!
Comunque quello immobiliare č un settore molto interessante…e poi Milano si č aggiudicata l’Expo..no???
Ottobre 14th, 2009 alle 20:29
tipo di quanto potrebbe essere sopravvalutato il mercato?…
meglio prendere qualche beneficio o stiamo tranquilli?
Ottobre 14th, 2009 alle 20:40
in italia l’immobiliare non vogliono proprio farlo calare!! Sono convinto che non succederā mai, ci saranno tante case invendute ma pių di un leggero calo dei cantieri non si č visto.
Ottobre 14th, 2009 alle 21:05
IO mi riferisco al mercato azionario….
e mi chiedo quanto stia scontando lo scampato pericolo e quanto una nuova bolla…
Ottobre 14th, 2009 alle 21:42
@ GA
per l’azionario sopravvalutato o no io provo di seguire il metodo del Prof. e basta, prese di beneficio cosė d’impulso non mi interessano, troppi pentimeti nel recente passato! meglio fare i maratoneti pazienti!
@ Zagatti
sul tema
“Comunque quello immobiliare č un settore molto interessante e poi Milano si č aggiudicata lExpo..no??? ”
mi pare che una grossa ditta di costruzioni coinvolta nell’evento sia da parecchio al palo! e non dia gran segni di recupero.
Ottobre 15th, 2009 alle 15:53
… il Maratoneta Paziente vince sempre l’Oscar alla Carriera …
Ottobre 15th, 2009 alle 16:29
fuori giā una per me nel nuovo servizio come dice il prof stop loss rigido per il nuovo servizio speriamo nelle altre
Ottobre 15th, 2009 alle 17:05
a me sono fuori giā in tre!! … mannaggia!
Ottobre 15th, 2009 alle 17:12
calma gesso pazienza e metodo …
Ottobre 15th, 2009 alle 18:16
noi stiamo seguendo il metodo che parla stop loss senza esitazione
Ottobre 15th, 2009 alle 18:36
… si’ infatti e’ giusto cosi’.
Ottobre 15th, 2009 alle 21:30
Io invece mi sono dato un margine maggiore nello SL proprio perchč sono pių volatili e sono entrato in maniera graduale cioč con poco capitale,
Ottobre 16th, 2009 alle 14:25
Io ho adottato la stessa strategia di Rossetti, stop loss pių alto ed ingresso mooooooooooolto graduale
Ottobre 16th, 2009 alle 15:05
piu alto di quanto se č lecito
Ottobre 16th, 2009 alle 16:09
Personalmente, assolutamente personalmente, ma in considerazione di un ingresso estremamente prudenziale ed in business con una estrema volatilitā, ho alzato l’asticella dello SL al 14%
Ottobre 16th, 2009 alle 16:17
accidenti non pensavo cosi alto metti in preventivo una bella perdita
Ottobre 16th, 2009 alle 17:07
Una bella perdita percentuale l’ho presa assolutamente in considerazione ma il 14% di poco č poco
Ottobre 19th, 2009 alle 20:52
Io invece su titoli piu` rischiosi lo stop loss lo diminuirei piuttosto che aumentarlo.